وذكرت بلومبرج أن البنوك التي مولت شراء شركة Zegona Communications لمجموعة فودافون الإسبانية، تقوم بجمع فوائد على ديون تبلغ قيمتها حوالي 4 مليارات يورو (4.3 مليار دولار) قبل عملية الدمج الرسمية.

يستعد المقرضون، بما في ذلك Deutsche Bank AG وING Bank NV وUniCredit SpA، لتحويل الديون إلى المستثمرين في صفقة قد تصل إلى السوق في أقرب وقت هذا الشهر.

تقول التقارير إنه تمت دعوة المستثمرين للمشاركة في عملية ما قبل التسويق وسيتم تقديم عرض يشمل القرض لأجل B والسندات ذات العائد المرتفع المقومة باليورو والدولار الأمريكي.

أما الجزء المتبقي من تمويل الاستحواذ، وهو القرض طويل الأجل (أ) الذي يصل إلى 500 مليون يورو، فهو نوع أكثر أمانًا من القروض ويميل إلى البقاء في الميزانيات العمومية للبنوك.

عندما يبدأ تمويل الاستحواذ على شركة فودافون إسبانيا، سيكون هذا واحدًا من أكبر عروض الديون المالية الجديدة التي تصل إلى السوق الأوروبية هذا العام ومن المتوقع أن تلقى استحسانًا. إعادة استثمارها. تقييم الديون القائمة أو تعديل وتوسيع المعاملات.

تزدهر أسواق الائتمان على الرغم من الحديث عن ارتفاع أسعار الفائدة لفترة أطول والمخاوف بشأن الاضطرابات السياسية في وقت لاحق من هذا العام المحيطة بالانتخابات الأمريكية. ويمتلك مستثمرو التزامات الرهن العقاري، وهم أكبر المشترين للقروض ذات الرفع المالي، وفرة من الأموال النقدية في متناول اليد. وكانوا في حاجة ماسة إلى إمدادات جديدة.

وتقول المصادر إن زيغونا اشترت شركة فودافون إسبانيا مقابل 5 مليارات يورو، لكن قيمة الشركة الآن تزيد عن 6 مليارات يورو. وجمعت شركة الاستحواذ ومقرها لندن حوالي 300 مليون يورو من الأسهم لتمويل الصفقة في أواخر العام الماضي. كما ساهمت شركة فودافون بضخ حوالي 900 مليون يورو عبر أداة استثمارية لشراء أسهم جديدة في زيغونا.